令人遺憾的2022年就這樣過去了，現(xiàn)在已經(jīng)是2023年了。
【資料圖】
回顧2022年投機交易做得非常不順，結(jié)果也很不理想。全年一共做了49筆交易但只有10筆是盈利的，勝率低得讓人不敢相信。全年三個指數(shù)每手一共虧損了622620元，其中IH虧了190080元，IF虧了324720元，IC虧了107820元。
虧損基本都是來源于IH和IF，原因就是年初錯過了進場做空的機會，這是今年如此艱難的最重要的原因，否則即使下跌年份賺不了錢也不至于出現(xiàn)如此大的虧損。
年初上證50和滬深300在低位長期橫盤后突然向下繼續(xù)大跌，這種走勢在歷史上非常少見，所以做空規(guī)則并不會讓我在這樣的情況下進場做空，最終導(dǎo)致錯過了今年最大的一波行情。不進場做空是規(guī)則的要求，我沒有做錯什么，結(jié)果不好只能說很遺憾，當(dāng)小概率情況出現(xiàn)時你只能接受。這就是真實的交易過程，不可能總是我賺錢。
2022年應(yīng)該檢討的是六月份的操作，之前幾年做得太順數(shù)據(jù)太好導(dǎo)致我多少有點過于樂觀和冒進，采用頻繁的操作標(biāo)準(zhǔn)最后沒有帶來快速盈利反而是不斷回撤。用極值通道作為操作標(biāo)準(zhǔn)是規(guī)則之內(nèi)允許的，但是過于激進仍然值得反思，交易還是應(yīng)該以穩(wěn)妥為先。
有失自然也有得，2022年最大的收獲是搭建完善了套利策略，這是一個非常寶貴的發(fā)現(xiàn)，對我的投資生涯具有顛覆性的意義。
由于套利策略的盈利能力大大超出了我的預(yù)期，特別是在七月份完善下單方式后套利復(fù)利收益已經(jīng)幾乎和投機一樣，所以從2022年末開始我的整個交易體系已經(jīng)從以投機交易為主變?yōu)橐蕴桌灰诪橹魍稒C交易為輔的模式。這個改變將使得我整個投資體系收益更加穩(wěn)定，在保持收益的同時大大降低承擔(dān)的風(fēng)險。
我的套利策略和投機策略是一整套的，整個投資的體系由這兩個策略組成。套利策略獲取穩(wěn)定、小額的收益，這部分收益與市場波動無關(guān)面臨的風(fēng)險較??；投機策略賺取的是市場波動的錢，面臨的風(fēng)險較大但如果行情配合收益會很可觀。
套利策略能讓資產(chǎn)穩(wěn)定增長，同時為投機交易提供風(fēng)險準(zhǔn)備金，如果投機交易虧損回撤那套利策略的資金可以補上；投機交易能為資產(chǎn)帶來大幅度的爆發(fā)性增長，這是交易體系的長久之計、是不能舍棄的，因為套利策略總會有無法繼續(xù)的一天，到時還是得依靠投機交易?，F(xiàn)在改為以投機交易為輔不是說投機交易不好，這也是一個能穩(wěn)定帶來盈利的交易策略，只是在相同收益下選擇以風(fēng)險更低的套利交易為主是更穩(wěn)妥的選擇。
現(xiàn)在我的資金投入比例是5:1，也就是六分之五的資金用于套利，六分之一的資金用于投機。我給大家的建議是大家可以全部資金用于套利，但絕不能全部資金用于投機，否則一旦出現(xiàn)回撤馬上就無法維持交易了，套利和投機的資金比例不能小于2:1。
2022年平均每手套利一共賺了121680元，雖然一直回撤本金不斷變少但長時間空倉使得做套利的資金一直是沒有少的，平均下來基本每手資金能做到3手，這樣套利今年的收益大概在36萬左右。投機交易虧了622620元。套利交易賺了360000，這樣整個交易體系來說我的虧損應(yīng)該在每手26萬左右。
做完回顧接下來談?wù)?023年的展望。
2023年首先還是要堅持執(zhí)行投機策略和套利策略，嚴(yán)格按照規(guī)則操作謹防出現(xiàn)違背規(guī)則的大錯誤。尤其是要堅持投機策略，不能因為持續(xù)回撤而手軟不敢再做了，越到困難的時候越應(yīng)該堅持，否則前面付出的一切都沒有意義。
接下來這年我總的操作策略是以做多為主，謹慎做空。市場目前處于歷史低位，應(yīng)該判斷市場將在今年回到上漲趨勢。全年應(yīng)該積極做多，特別是有貼水的IC和IM應(yīng)該堅持長期做多，只有在有高確定性的120分鐘和日線頂背離結(jié)構(gòu)時才考慮做空。
更具體來說，著眼于一月份我主要就是想抄到這里的底部，我在等指數(shù)繼續(xù)下跌創(chuàng)出新低然后出一個起碼120分鐘周期的底背離結(jié)構(gòu)。我覺得如果能給一個這樣的底部結(jié)構(gòu)那將會是接下來幾年的其中一個最好的進場做多的機會。
過往一切，皆為序章。2023年，整裝再出發(fā)！
套利交易方面，周五盤中我沒有能成功止盈，尾盤也沒機會做高拋低吸，根據(jù)尾盤計算結(jié)果我不需要更換合約，繼續(xù)做多IC2306、做空IC2301，所以周五無操作。
如上圖，收盤后以結(jié)算價計算的本輪套利交易的收益暫時為平均每手42.3個點，即每手盈利8460元，周五平均每手實現(xiàn)收益-6.2*200=-1240元。全網(wǎng)同名歡迎關(guān)注。過去十三個月套利總盈利為每手139100元，月平均盈利為每手10700元。
現(xiàn)僅持有IC空頭頭寸，周五無操作，周五每手盈利760元，截至周五本次交易每手一共盈利71760元。接下來將以中證500的趨勢作為操作的標(biāo)準(zhǔn)，向上突破趨勢就再次進場做多，否則就一直等待底背離結(jié)構(gòu)的止盈機會。
目前IF、IM都處于空倉狀態(tài)，接下來如果滬深300和中證1000再次突破趨勢那就再次進場做多，否則就等底背離結(jié)構(gòu)低位做多的機會。
周五平均每手實現(xiàn)總盈虧：760元。
周五盤后平均每手持倉總盈虧：71760元。
說明：本人為股指期貨職業(yè)交易者，按照成熟嚴(yán)謹?shù)慕灰紫到y(tǒng)進行分析和操作，從而持續(xù)穩(wěn)定地實現(xiàn)盈利。以上僅代表個人觀點，僅供參考，不作為投資建議或買賣方向。請獨立思考，自主操作，自負盈虧。
